"卷土重来"吴文辉:阅文港交所IPO市值冲破百亿美元

  • 网易 网易科技报道
更新:今日阅文集团股价收盘较发行价上涨86.18%,报收于102.40港元,总市值928亿港元,约合119亿美元。

文/网易科技 王先 11月8日上午,随着港交所里吴文辉手中一声锣响,阅文集团正式宣布IPO,开盘价为每股90港元/股。

阅文集团在全球合共发售约1.51亿股,以新股相当于阅文集团扩股后总股本的16.7%、1港元对0.128美元汇率计算,阅文集团市值达到816亿港元(约105亿美元)。

卷土重来吴文辉:阅文港交所IPO市值冲破百亿美元

卷土重来吴文辉:阅文港交所IPO市值冲破百亿美元

由于THL A13、TencentGrowthfund以及Qinghai Lake在阅文集团IPO前曾间接控制其61.95%股份,而前述三家又是腾讯全资附属公司,这也让阅文成为继众安在线之后、搜狗之前的腾讯系公司上市季里又一家被关注的IPO企业。

全球发行完成后,腾讯及其全资子公司将间接控股阅文集团52.66%,阅文集团仍为腾讯附属公司。

卷土重来吴文辉:阅文港交所IPO市值冲破百亿美元

一,2017年港股“冻资王” 在11月8日正式IPO前夕,阅文超过了刚刚上市的众安在线表现,成为2017年目前的港股“冻资王”,同时也以5200亿港元的认购冻资额成为港股历史上第二多的冻资新股,仅次于2008年上市的中国铁建5409亿港元。

由于腾讯概念加持等原因,有消息称阅文集团在IPO前录得至少623倍认购。

但根据2015年底证监会修订后发布的《证券发行与承销管理办法》,新股发行时网上投资者有效申购倍数超过50倍的应当从网下向网上回拨的规定,本次阅文集团公开发售部分将回拨至33%,即约4995.3万股,以每手200股计,大约可发行25万手。

不过在有40万人认购的前提下,仍完全无法做到人均一手。

据上市前一日消息称,一手中签率仅7.7%。

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11月7日,网易科技辗转联系到了一位资深香港股民J女士,J女士曾在腾讯股价为20港元/股时买入并留存至今。

她告诉网易科技,10月26日腾讯曾发公告称其股东将可以享受阅文集团优先发售权:合资格股东将就优先发售项下共计756.86万股预留股份享有保证配额,约占阅文发售股份总数的5%。

中银国际也曾于当日夜里紧急发邮件给腾讯股东,通知可优先认购。

“但实际上分配比例是1200多比1,就是说,手里有1200多股腾讯股票,才能优先认购1股阅文股票。

如果满1手(200股),那得有多少腾讯股票?”“如果只认购到碎股,没意思。

”J女士称。

J女士告诉网易科技,自己完全是因为腾讯的概念认购阅文股票,“感觉它(腾讯)现在就好像金手指一样。

” 不过既然是能独立上市的公司,自然不能只靠概念画饼充饥。

二,网文行业的收获季 在当下主要由网络文学、电子书和纸质图书三部分购成的中国文学市场,网络文学目前可以说是商业化方面增长最快的部分,2016年网络文学市场规模为46亿人民币,占中国文学市场总规模的11.4%。

据相关统计,2013年至2016年期间,网络文学复合年增长率达到44.9%,同时预计2016至2020年期间仍会以30.9%的速度增长。

而这期中主要以阅文、掌阅、阿里文学、中文在线和百度文学为代表,BAT对此布局着力清晰可见。

根据Forst& Sullivan报告显示,截至2016年底中国网络文学用户数约为3.3亿,其中3亿用户习惯使用移动设备阅读,这一数据预计在2020年达到4.2亿左右。

除了在线阅读本身,网络文学IP改编的内容涉及电影、电视剧、网络剧、网络游戏等多个领域,也成为网络文学变现的重要渠道。

其中发源于阅文平台的《甄?执?贰恫讲骄?摹贰独喷鸢瘛返瘸晌?浯??P。

同样是Forst& Sullivan报告数据,显示阅文集团在2016年所拥有的网络文学作家占总数88.3%。

阅文集团招股书中称,阅文集团在过去时间里占据移动网络文学48.4%的市场份额,占个人电脑网络文学46.5%的市场份额。

2016年里,阅文在票房收入最高的20部国产改编电影、收视率最高的20部国产改编电视剧、播放量最高的20部国产改编网络剧中,都是排名行业第一。

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如上述图表,根据阅文于IPO前最后一次更新的招股书中显示,在过去近4年时间里,其总收入由2014年的4.66亿增长244.6%至2015年的16亿元,并在2016年进一步增长59.1%至26亿元。

以此计算,2014年到2016年的复合增长率为134.2%,而2017年的增长情况尚不可知。

而连续营收则主要来自于在线阅读和版权运营相关,此外纸质书及网络游戏和广告也是其收入之一。

招股书中显示,截至2017年6月30日的6个月时间里,阅文有640万作家,以及960万部文学作品,原创IP及内容储备充足;用户方面,在自有平台及腾讯产品上的自营渠道平均月活跃用户1.9亿。

不过,在网络文学行业快速发展变迁的时代,阅文仍面临着行业变化、用户付费表现的起伏、对IP的持续变现能力把握、同业的竞争、政策的严格监管及不确定性,以及版权支出等一系列问题,未来表现怎样,还有待观察。

三,充满变数的IPO历史 阅文集团的公开资料显示,阅文集团于2015年3月由腾讯文学与原盛大文学整合而成。

今天上市敲钟的阅文CEO吴文辉在2013经历了盛大文学大动荡的一年。

2002年,吴文辉参与发起并创立起点中文网,之后盛大文学成立,吴文辉担任盛大文学总裁。

在2013年盛大文学即将赴美IPO前夕内部遭遇管理层动荡,吴文辉等带起点团队出走。

2015年,腾讯文学收购盛大文学后,成立了新公司阅文集团,统一管理和运营盛大文学和腾讯文学旗下的起点中文网、创世中文网、小说阅读网、潇湘书院等网文品牌。

吴文辉借腾讯重做掌门。

阅文上市前招股书中显示,作为独立上市实体,阅文将拥有本身独立管理架构致力于网络文学业务,而腾讯管理层“着重于余下腾讯集团的业务”(招股书语)。

王凤枝 本文来源:网易科技报道 责任编辑:姚立伟_NT6056